BASKING RIDGE, N.J. - Eğitim çözümleri sağlayıcısı Barnes & Noble Education, Inc. (NYSE: BNED), 14 Mayıs 2024 tarihinde Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu tarafından onaylanan 45 milyon dolarlık hisse senedi hak arzı için tescil beyanının etkinliğini duyurdu. Bu hak arzı, şirketin borcunu azaltmayı ve finansal pozisyonunu iyileştirmeyi amaçlayan bir dizi işlemin stratejik bir hamlesidir.
Immersion Corporation (NASDAQ: IMMR) ve diğer paydaşlarla yapılan kesin bir anlaşmayla bağlantılı olarak BNED, hak arzı ve Immersion'dan 50 milyon dolarlık bir yatırımdan oluşan 95 milyon dolarlık yeni öz sermaye almayı öngörüyor. Bu işlemlerin BNED'e işlem maliyetlerinden sonra yaklaşık 75 milyon dolar net nakit gelir sağlaması bekleniyor.
BNED'in mevcut ikinci haciz kreditörleri, yaklaşık 34 milyon dolarlık anapara ve tahakkuk eden faizi adi hisse senedine dönüştürecek ve şirket, BNED'in finansal esnekliğini artıracak ve yıllık faiz giderlerini azaltacak olan 2028'de vadesi dolacak 325 milyon dolarlık varlığa dayalı kredi kredisini yeniden finanse etmek için taahhütler aldı.
Hak arzı, hisse başına 0,05 dolardan 900 milyon adet adi hisse senedi ihracını içeriyor. Her bir hisse senedi sahibi, 14 Mayıs 2024 tarihi itibariyle, sahip olunan her bir hisse senedi için 17 yeni hisse senedi satın alma hakkı veren bir abonelik hakkı alacaktır. Sahiplerine aynı fiyattan ilave talep edilmemiş hisse satın alma imkanı veren fazla abonelik hakları da mevcuttur.
Herhangi bir hakkın kullanılmaması halinde, Immersion, Outerbridge Capital Management, LLC ve Selz Family 2011 Trust liderliğindeki yedek alıcılar, hissedarlar tarafından abone olunmayan 45 milyon dolara kadar hisseyi toplu olarak satın alacaktır.
Haklı arzda kesirli hisse ihraç edilmeyecek ve bu tür kesirler en yakın tam hisseye yuvarlanacaktır. Net gelirin işlem masraflarını karşılaması ve BNED'in varlığa dayalı kredi tesisi kapsamındaki bakiyeyi azaltması amaçlanmaktadır.
Hak sertifikaları ve hak arzı izahnamesi, 15 Mayıs 2024 tarihinde kayıt sahiplerine postalanacaktır. Abonelik süresi, şirket tarafından uzatılmadığı takdirde 5 Haziran 2024 tarihinde sona erecektir. Kullanılmayan haklar bu tarihten sonra sona erecek ve hiçbir değer taşımayacaktır.
Bu arz yoluyla ihraç edilen hisseler New York Menkul Kıymetler Borsası'nda BNED kodu altında kote edilecek, ancak rüçhan haklarının kendileri kote edilmeyecektir. Şirket, bu hakların kullanımına ilişkin olarak hissedarlara herhangi bir tavsiyede bulunmamış, kararı bireysel yatırımcılara bırakmıştır.
Bu hak arzı, 5 Haziran 2024 tarihinde yapılması planlanan özel bir toplantıda hissedarların onayına bağlıdır. Onaylanmaması halinde arz iptal edilecektir.
Bu duyuru bir basın açıklamasına dayanmaktadır.
InvestingPro Insights
Barnes & Noble Education, Inc. (BNED), bilançosunu güçlendirmeye yönelik son stratejik hamlelerin de gösterdiği gibi zorlu bir finansal ortamda ilerliyor. Bedelli sermaye artırımını değerlendiren yatırımcılar, InvestingPro'nun kararlarını etkileyebilecek bazı temel ölçüt ve görüşlerinden haberdar olmalıdır.
InvestingPro verilerine göre BNED'in piyasa değeri 10,1 milyon USD olup, hisse senedi fiyatlarındaki oynaklığı etkileyebilecek nispeten küçük bir öz sermaye tabanını yansıtmaktadır. Şirketin Fiyat / Defter oranı, 2024'ün 3. çeyreğinde sona eren son on iki ay itibariyle 0,1'dir ve bu da hisse senedinin defter değerinin düşük bir katından işlem gördüğünü göstermektedir. Bu durum, piyasanın şirketin varlıklarını hisse fiyatına kıyasla düşük değerlendirdiğini gösterebilir ki bu da değer yatırımcılarının cazip bulabileceği bir içgörüdür.
Ancak InvestingPro İpuçları bazı endişelerin altını çiziyor: BNED'in hisse senedi geçtiğimiz yıl önemli bir düşüş yaşadı ve 2024 itibariyle 1 Yıllık Fiyat Toplam Getirisi -%87,74 oldu. Ayrıca, şirketin kısa vadeli yükümlülükleri şu anda likit varlıklarını aşıyor ve bu da likidite riskleri oluşturabilir. Analistler şirketin bu yıl kârlı olmasını beklemiyor ve hisse senedi yüksek fiyat oynaklığıyla dikkat çekiyor.
Daha derinlemesine bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro, BNED'in finansal sağlığı ve gelecek beklentileri hakkında daha fazla netlik sağlayabilecek ek ipuçları sunuyor. İlgilenen yatırımcılar https://www.investing.com/pro/BNED adresinden bu bilgilere erişerek daha bilinçli bir karar verebilirler. Ayrıca, kullanıcılar INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim sağlayan özel bir tekliften faydalanabilir ve BNED için toplam 16 InvestingPro İpucuna erişimin kilidini açabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.